星空体育保险资产风险分类办法迎修订：完善分类标准 强化穿透原则央广网北京8月2日消息（记者 冯方）8月2日，国家金融监管总局发布公告，就修订后的《保险资产风险分类办法（征求意见稿）》公开征求意见，意见反馈截止时间为2024年9月2日。此次修订在风险分类标准上有何考虑？执行新、旧金融工具相关会计准则的保险公司金融资产减值如何处理？

　　2014年，原保监会发布《保险资产风险五级分类指引》（保监发〔2014〕82号，以下简称《指引》），试行保险资产风险五级分类机制，在真实反映保险资产质量、增强保险机构风险管理能力等方面发挥了指导作用。

　　金融监管总局有关司局负责人指出：“近年来，随着保险资金投资范围不断拓宽，投资结构更加复杂，现行规则在实践中暴露出监管约束力不足、资产分类范围和分类标准有待完善、第三方监督机制欠缺等问题，无法满足保险公司风险管理和监管需要，亟需修订完善。”

　　上述负责人介绍，保险资金的投资领域相对广泛，包括固定收益类、权益类、不动产类资产以及各类金融产品，不仅面临利率风险和信用风险，还面临权益价格风险、房地产价格风险等。国际监管规则对商业银行资产风险分类及结果运用规定比较明确，但对保险资产风险分类尚缺乏通行的规则。

　　此次修订中，征求意见稿进一步明确保险公司管理责任，强化全面风险管理，提升资产风险分类的制度约束力。同时，借鉴商业银行监管实践经验，征求意见稿完善了固定收益类资产分类标准，以及权益类资产、不动产类资产风险分类标准。征求意见稿对固定收益类资产风险分类实行五分类法，即正常类、关注类、次级类、可疑类、损失类，后三类合称不良资产；同时对股权类和不动产类资产实行三分类法，即正常类、风险类、损失类，后两类合称风险资产。

　　具体来看，固定收益类资产次级类定义为债务人、担保人等相关方无法足额偿付本金、利息或收益，或资产已经发生信用减值；可疑类定义为债务人、担保人等相关方已经无法足额偿付本金、利息或收益，资产已发生显著信用减值；损失类定义为在采取所有可能的措施后，只能收回极少部分资产，或损失全部资产。

　　权益类资产和不动产类资产风险类定义为由于市场风险等导致资产价值下降，即使采取措施，资产也将发生显著损失；损失类定义为，由于市场风险等导致资产价值大幅下降，在采取所有可能的措施后，资产将全部损失或只能收回少部分。

　　在分类标准方面，征求意见稿调整了固定收益类资产本金或利息的逾期天数、减值准备比例等标准，与商业银行保持一致；增加了利益相关方风险管理状况、抵质押物质量等内容，丰富风险分类标准的内外部因素；明确了权益类资产、不动产类资产的定性和定量标准，要求穿透识别被投资企业或不动产项目相关主体的风险状况，根据底层资产出现风险情形占比以及预计损失率指标来判断资产分类档次等。

　　关于对金融产品风险分类提出的穿透要求，征求意见稿明确，对固定收益类金融产品的风险分类，应按照穿透原则，重点评估最终债务人风险状况，同时考虑产品结构特征、增信措施以及产品管理人情况等因素，对产品进行风险分类。对股权金融产品的风险分类，应按照穿透原则，重点评估股权所指向企业的质量和风险状况，同时考虑产品管理人情况、风险控制措施、投资权益保护机制、产品退出机制安排等因素，对产品进行风险分类。对不动产金融产品的风险分类，应按照穿透原则，重点评估最终投向的不动产项目质量和风险状况，同时考虑产品管理人情况、风险控制措施、投资权益保护机制、产品退出机制安排等因素，对产品进行风险分类。另外，上述三类金融产品中，对于基础资产为多个标的、难以穿透评估的，可按照预计损失率情况对产品进行风险分类。

　　“征求意见稿按照资产风险实质确定资产的分类范围，有利于全面评估保险公司投资风险，真实反映资产质量。”上述负责人说。

　　关于如何运用风险分类结果，征求意见稿明确要求保险公司重点关注不良资产或风险资产、频繁下调分类的资产，以及公允价值长期低于账面价值的长期股权投资等资产，动态监测风险变动趋势，深入分析风险成因，充分计提资产减值准备，及时采取风险防范及处置措施。实践中，多数保险公司将资产分类情况纳入公司绩效考核。同时，监管定期监测固定收益类资产不良率星空体育、风险资产占比、损失资产占比等指标，有针对性地开展风险提示、进行早期干预，并逐步将风险分类结果纳入机构分类监管以及非现场监测等，提升监管制度协同性。

　　此次修订对组织实施管理进行进一步完善，优化了风险分类的“初分、复核、审批”工作机制，明确了董事会、高级管理层和相关职能部门的工作职责。同时增加了外部约束，新增审计条款，要求保险公司进行内外部审计，压实会计师事务所的审计责任。

　　关于保险公司和保险资产管理公司在资产风险分类工作中的职责划分，上述负责人介绍，目前，保险公司委托保险资产管理公司投资是保险资金运用的主要模式。根据《保险资金委托投资管理办法》（银保监规〔2022〕9号），保险资产管理公司应当独立进行风险评估并履行完整的投资决策流程星空体育，对投资标的和投资时机选择以及投后管理等实施主动管理，对投资运作承担合规管理责任。

　　因此，保险资产管理公司应当对受托资产进行风险分类并承担合规责任。保险公司应加强对资产风险分类工作的协调，确保资产分类的全面性，监测并督促不良资产和风险资产的处置工作，与保险资产管理公司及时进行信息交换，对分类结果存在分歧的，要及时与保险资产管理公司进行沟通并留底备查，整体资产风险分类结果需经过保险公司董事会或其授权机构审批，对资产风险分类整体工作承担最终责任。

　　在执行新、旧金融工具相关会计准则的保险公司金融资产减值处理方面，此次修订也作出相关安排。具体而言，保险公司金融资产的减值认定和处理等应与保险公司适用的会计准则保持一致，即执行新金融工具相关会计准则的保险公司已发生信用减值按《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量》（财会〔2017〕7号）第四十条执行，尚未执行新金融工具相关会计准则的保险公司已发生信用减值按《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量》（财会〔2006〕3号）第四十一条执行星空体育。